株式会社インテリジェント ウェイブ

2026年6月期 通期決算

---

決算の重要ポイント

• 売上高・営業利益ともに過去最高を更新（決済領域の主要顧客向けシステム更改等が寄与）
• 期初から発生した一部案件の品質対応は当期中に収束し、下期以降で収益性が改善
• 受注高・受注残高は前年の大型複数年契約の反動で減少（ストック型案件の落ち込み）

---

決算数値概要

• 売上高: 172.47億円 (前年比 +10.6%)
• 営業利益（経常利益）: 営業利益 20.76億円 (前年比 +12.3%) / 経常利益 21.29億円 (前年比 +12.6%)
• 純利益: 14.87億円 (前年比 +10.2%)

---

前回決算からの主なUPDATE

• 5月公表の修正予想を上回る着地（売上・利益ともに修正予想超過と公表）※（資料：決算説明資料、決算短信）
• 年度序盤の品質対応によるコスト増は当期中に収束し、下期で粗利率・収益性が回復
• 受注関連は、クラウド・セキュリティの複数年契約が前期に多かった反動で受注高・受注残が減少

---

好材料（ポジティブ要因）

• 決済領域（FEP・不正検知）で主要顧客のシステム更改が進捗し、売上・利益を押し上げた（過去最高更新）
• クラウドサービスが顧客基盤拡大で高成長（クラウド売上は前年比＋23.4%でストック収益基盤が拡大）
• 財務基盤が安定：自己資本比率が約58.1%に改善、配当方針は配当性向50%目安で安定配当を継続予定（27年予想：年間37円）

---

悪材料（ネガティブ要因）

• 受注高（前年比△20.5%）・受注残高（前年比△9.3%）の減少により、次期以降の売上先行きに不確実性（前期の大型ストック案件の反動）
• 期初発生の品質対応で粗利率が押し下げられた影響があり、品質管理体制強化が喫緊の課題
• セキュリティおよびデータ通信・分析基盤領域は中計計画に対して進捗が遅れており、成長目標達成に向けた取り組みが必要（資料：中期経営計画進捗）