ＳＣＡＴ株式会社

2026年10月期 第3四半期決算

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決算の重要ポイント

• 売上高は前年同期比△1.2%とわずかに減少したが、営業利益は同△13.4%と減益（収益性が圧迫）
• 2026年通期業績予想を下方修正（営業利益の大幅下落見込み）およびM&A関連費用の計上
• 第1回新株予約権の発行（最大で810,000株相当、調達見込約5.11億円）を実行し、AI/DX投資・M&A資金を確保。期末配当は1株あたり+0.5円の増配を発表（年間14.50円へ修正）

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決算数値概要

• 売上高: 19.26億円 (前年比 △1.2%)
• 営業利益: 1.27億円 (前年比 △13.4%)
• 純利益: 0.85億円 (前年比 △9.8%)

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前回決算からの主なUPDATE

• 通期業績予想の下方修正（通期：売上高2,546百万円、営業利益107百万円、親会社株主に帰属する当期純利益60百万円＝前年割れ見込み）
• 第1回新株予約権を第三者割当で発行（発行価額総額約4.84万円、行使による調達を含め約5.11億円を想定）し、資金使途をAI/DX開発・M&A・採用等に充当予定
• 配当予想を修正し期末配当を+0.5円増配（年間14.50円へ）

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好材料（ポジティブ要因）

• ストック型収益への転換が進展：電子カルテ「cloud karte」やクラウドPOS「Halca -connect-」（AI自動集客機能搭載）など、月額課金型・クラウドサービスの拡大で収益基盤の安定化が期待（資料：第3四半期説明資料 p.4-5）
• M&Aによる事業ポートフォリオ拡充：連結子会社を通じた有限会社IDAシステムの株式取得（介護施設の追加）は介護事業の収益基盤強化に寄与見込み（決算短信・補足資料）
• 資金調達により成長投資を確保：新株予約権による調達資金はAI・DX開発、人材採用、介護施設改修など成長施策に優先的に配分予定（補足資料 p.12-15）

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悪材料（ネガティブ要因）

• ハードウェア価格高騰（サーバー・メモリ等）や円安でクラウドインフラ費用が上昇し、利益率を圧迫（決算説明・短信）
• 通期業績の大幅下方修正とM&A関連費用（取得関連費用約2,900万円など）や新株予約権発行費用の計上で当期利益に負荷
• 潜在株式（新株予約権）による希薄化リスク：最大810,000株の潜在株式が存在し、希薄化・1株当たり指標への影響が懸念される